شاخص ها چیست؟

شاخص ها اندازه گیری بخشی از سهام در بورس سهام است. شاخص ها با ترکیب ارزش چندین سهام برای ایجاد یک مقدار کل ایجاد می شوند. شاخص های عمده مالی شامل میانگین صنعتی داو جونز ، FTSE 100 ، CAC 40 و DAX 30 است. به عنوان مثال ، شاخص داو جونز ، 30 شرکت بزرگ با فهرست عمومی را که در بورس اوراق بهادار نیویورک معامله می شوند ، نشان می دهد.

شاخص ها غالباً معیار رفتار قیمت یک بخش خاص را ارائه می دهند - آنها در یک مبادله خاص ، سهام برتر را نشان می دهند. از شاخص ها همچنین می توان به عنوان ابزاری برای سنجش سلامت یک بازار و مقایسه بازده سرمایه گذاری های خاص استفاده کرد.

انواع مختلفی از شاخص ها برای تجارت در دسترس است. شاخص ها را می توان با موقعیت جغرافیایی ، بخش صنعت یا اندازه شرکت طبقه بندی کرد. برخی از شاخص ها با توجه به اندازه شرکت هایی که آنها نمایندگی می کنند ، مانند S& P Smallcap 600 و S& P Composite 1500 طبقه بندی می شوند. این کمک می کند تا به سرمایه گذاران فرصت های تجاری زیادی را ارائه دهد. مشاغل موجود در یک فهرست باید معیارهای خاصی را رعایت کنند. به عنوان مثال ، شرکت های S& P 500 باید دارای یک سرمایه خاص در بازار باشند.

اقدامات شرکتی سهام فردی ذکر شده در یک فهرست می تواند بر ارزش کلی یک شاخص ، به عنوان مثال ، ادغام و صدور سهام اضافی تأثیر بگذارد. بیشتر شاخص های بزرگ به صورت سه ماهه مجدداً محاسبه می شوند و هر سهم مؤلفه ای که دیگر حداقل معیارهای لازم برای حضور در فهرست را برآورده نمی کند ، کاهش یافته و با سهم دیگری که انجام می دهد جایگزین می شود.

تجارت با شاخص ها

از آنجا که شاخص ها اساساً ارزش گروهی از دارایی ها یا سهام را نشان می دهند ، خرید مستقیم یا فروش مستقیم آنها امکان پذیر نیست. برای شروع کار با معاملات شاخص ، باید یک وسیله نقلیه تجاری را انتخاب کنید که منعکس کننده عملکرد یک فهرست باشد. محصولاتی مانند صندوق های متقابل ، ETFS (صندوق های مبادله ای) ، شرط بندی گسترش (فقط انگلیس و ایرلند) و CFDS (قراردادهای اختلاف) می توانند همه قیمت یک شاخص اساسی را ردیابی کنند. همچنین می توانید شاخص های سهام را از طریق قراردادهای پیش رو تجارت کنید ، که این یک توافق نامه قراردادی بین خریدار و فروشنده برای تاریخ آینده است.

هنگامی که یک معامله گر یک محصول تجاری را انتخاب کرد ، آنها آماده تجارت هستند. اگر به طور متوسط قیمت سهم شرکت ها در یک شاخص بالا برود ، ارزش شاخص به همراه آنها افزایش می یابد. اگر قیمت سهم این شرکت ها کاهش یابد ، ارزش یک فهرست کاهش می یابد. از آنجا که شاخص ها از بسیاری از سهام تشکیل شده اند ، ارزش آنها نوسان دارد. برخی از شاخص ها نسبت به سهام فردی بی ثبات تر هستند. این مزیت فرصت های تجاری بیشماری دارد ، اما می تواند ریسک را برای معامله گر اضافه کند.

بیشتر اقتصادهای مهم دارای شاخص مالی هستند. در ایالات متحده میانگین صنعتی داو جونز و NASDAQ و همچنین شاخص 500 استاندارد و پور (S& P 500) وجود دارد. انگلیس دارای شاخص FTSE 100 است ، در حالی که آلمان دارای شاخص DAX 30 است. فرانسه CAC 40 را دارد. در آسیا ، Hang Seng در هنگ کنگ و Nikkei 225 در ژاپن وجود دارد. شاخص ASX 200 در استرالیا معامله می شود.

بورس های مختلف با انواع مختلف سهام سروکار دارند. برخی فقط یک صنعت خاص را در بر می گیرند. به عنوان مثال ، شاخص NASDAQ فقط سهام فناوری را لیست می کند. بسته به بستر معاملاتی که یک معامله گر برای استفاده از آن استفاده می کند ، شاخص های کوچکتر دیگری نیز وجود دارد که قابل معامله است. اگر یک معامله گر می خواست سهام را بصورت آنلاین تجارت کند ، هیچ موانع واقعی و گزینه های زیادی برای انتخاب وجود ندارد.

شاخص های معاملاتی از طریق صندوق متقابل روشی محبوب برای سرمایه گذاری است. یک نمونه کارها برای مطابقت با عملکرد یک شاخص خاص تنظیم شده است. مدیران صندوق های متقابل صندوق های شاخصی را ارائه می دهند که به عنوان مثال S& P 500 را ردیابی می کنند. اولین مورد از اینها پیشتاز 500 گروه پیشتاز در سال 1976 بود. این صندوق ها اغلب در معرض بازار گسترده ای قرار می دهند.

شاخص های سهام چگونه محاسبه می شود؟

ارزش یک شاخص به عوامل زیادی بستگی دارد. اینها شامل بهره وری شرکت ، قیمت و اشتغال است. برای اینکه یک شرکت به یک شاخص اضافه شود ، می تواند توسط یک کمیته انتخاب شود ، همانطور که در مورد S& P 500 نیز وجود دارد. زنده ماندن و مدت زمان معامله عمومی در بورس اوراق بهادار. در غیر این صورت ، ورود مبتنی بر قانون وجود خواهد داشت ، همانطور که با شاخص Russell 1000 وجود دارد ، که شامل شرکت های کوچک است.

شاخص های مختلف متفاوت محاسبه می شود. بیشتر آنها با استفاده از میانگین وزن سرمایه گذاری محاسبه می شوند. این بدان معنی است که اندازه هر شرکت در یک شاخص بر ارزش شاخص تأثیر می گذارد. هرچه یک شرکت بیشتر از نظر بازار ارزش داشته باشد ، تأثیر بیشتری در قیمت سهم آن بر روی شاخص به طور کلی خواهد داشت.

شاخص ها را نیز می توان بر اساس قیمت وزن کرد. شاخص هایی که در این دسته قرار می گیرند عبارتند از میانگین صنعتی داوجونز و نیکی. یک شاخص وزنی قیمت، قیمت هر سهم را برای هر سهم موجود در آن خلاصه می کند. سپس مجموع با یک مقسوم علیه مشترک تقسیم می شود که معمولاً تعداد کل سهام در شاخص است. آگاهی از نحوه محاسبه شاخص برای معامله گران مفید است.

به عنوان شاخص یا معیار کسب و کارهای با عملکرد برتر در یک صنعت خاص، ارزش یک شاخص تحت تأثیر عملکرد شرکت های تشکیل دهنده آن است. معیار می تواند برای اندازه گیری عملکرد یک صندوق یا سهام استفاده شود. شاخص‌های بازار معمولاً به عنوان معیار استفاده می‌شوند، زیرا می‌توانند دید وسیعی از بازار برای مقایسه ارائه دهند. شاخص ها می توانند به ردیابی تغییرات بازار در طول زمان کمک کنند. به عنوان مثال، یک سرمایه گذار ممکن است از S& P 500 به عنوان معیاری برای ارزیابی عملکرد پرتفوی خود استفاده کند.

شاخص هایی با نوسان کمتر نیز برای معاملات در دسترس هستند، مانند شاخص نوسان پایین S& P 500. با این حال، افزایش نرخ بهره می تواند بر عملکرد این گونه شاخص ها تأثیر منفی بگذارد. این به دلیل ویژگی‌های بخش‌هایی است که معمولاً به این استراتژی‌ها مرتبط می‌شوند، مانند خدمات شهری و کالاهای اساسی. سرمایه گذاران بهتر است توجه داشته باشند که شاخص های با نوسان کم در معرض خطر افزایش نرخ بهره قرار دارند.

شاخص ها را می توان با استفاده از محصولات مالی مانند اسپرد بت یا CFD معامله کرد. در اینجا، یک کارگزار یا پلت فرم معاملاتی به معامله گران اجازه می دهد تا با سپرده گذاری تنها درصدی از ارزش کامل معامله، موقعیت خود را باز کنند. به این معامله اهرمی یا معامله روی حاشیه می گویند. وقتی بازار به نفع معامله‌گر حرکت می‌کند، آن‌ها می‌توانند تنها با واریز درصدی از ارزش کامل موقعیت معاملاتی، سود قابل توجهی به دست آورند. با این حال، اگر بازار بر خلاف معامله گر حرکت کند، معاملات حاشیه ای نیز می تواند منجر به زیان قابل توجهی شود.

تفاوت بین شاخص ها و شاخص ها

شاخص ها به عنوان شاخص نیز شناخته می شوند، بنابراین تفاوت واقعی بین این دو وجود ندارد. کلمه "شاخص" دو شکل جمع قابل قبول دارد که می تواند باعث سردرگمی شود. وقتی نوبت به داد و ستد می رسد، شاخص اندازه گیری چند سهم برای ایجاد یک ارزش است. راه های مختلفی وجود دارد که سرمایه گذاران می توانند بر روی شاخص ها سرمایه گذاری کنند. صندوق‌های شاخص نوعی از صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک هستند که سهام‌هایی را در خود جای می‌دهند که اجزای یک شاخص بازار خاص را دنبال یا دنبال می‌کنند.

مزایای مرتبط با یک صندوق شاخص عبارتند از: قرار گرفتن در معرض گسترده در بازار، هزینه های عملیاتی پایین و گردش مالی کم پرتفوی. گردش پورتفولیو معیاری است که نشان می‌دهد چند بار دارایی‌های یک صندوق توسط مدیران خرید و فروش می‌شوند. این باید توسط سرمایه گذاران در نظر گرفته شود، زیرا نرخ گردش مالی بالا نسبت به صندوق هایی با نرخ پایین تر هزینه های تراکنش بیشتری را به همراه خواهد داشت. یعنی، مگر اینکه بازده انتخاب دارایی جدید، هزینه‌های تراکنش اضافه‌ای را که به همراه دارند جبران کند.

سرمایه گذاری شاخص روش دیگری است که به سرمایه گذاران اجازه می دهد تا عملکرد شاخص ها را بازتولید کنند. این استراتژی حرکت یک شاخص را از طریق استفاده از ETF ها تکرار می کند. صندوق قابل معامله در بورس به عنوان ابزار ردیابی شاخص عمل می کند. از همان سهامی تشکیل شده است که یک شاخص خاص را تشکیل می دهند. ETF به دقت شاخص بازار سهام را تحت نظر دارد.

سرمایه گذاران می توانند از مقادیر شاخص برای پیگیری روند بازار و سایر تحولات استفاده کنند و همچنین امکان خرید سالیانه نمایه شده که یک محصول بیمه عمر است نیز وجود دارد. بازده به شاخصی مانند S& P 500 مرتبط است. این نوع سالیانه بر اساس یک شاخص مشخص مبتنی بر سهام، سود ایجاد می کند. از آنجا که مستمری ثابت است، سرمایه از نوسانات بازار محافظت می شود.

ریسک شاخص های معاملاتی

بسیاری از شاخص‌های معاملاتی را به عنوان یک استراتژی کم‌ریسک در نظر می‌گیرند، زیرا یکی از آنها ریسک خود را در کل بخش یا بخش پخش می‌کند، برخلاف یک سهم. با این حال، هنوز برخی از خطرات وجود دارد. این به این دلیل است که فرد به جای یک دارایی فیزیکی، یک مشتقه معامله می کند. در اینجا، مشتق ابزاری است که ارزش خود را از قیمت یک دارایی اساسی، مانند یک سهام یا شاخص سهام فردی به دست می‌آورد. ریسک این است که حرکت تنها یک سهم یا اوراق بهادار در داخل شاخص می تواند تأثیر عمده ای بر ارزش شاخص داشته باشد.

انجام برخی تحقیقات قبل از شاخص های معاملاتی مهم است. جمع آوری اخبار و تجزیه و تحلیل می تواند به بازرگانان کمک کند تا تصمیمات آگاهانه تری بگیرند. همچنین ایده خوبی برای استفاده از ابزارهای مدیریت ریسک است. بیشتر سیستم عامل های معاملاتی طیف وسیعی از ابزارها و منابع مدیریت ریسک را برای کمک به معامله گران در محافظت از موقعیت های خود در برابر حرکت ناگهانی بازار ارائه می دهند. این موارد شامل سفارشات متوقف شده و ضرر متوقف شده است. به عنوان مثال ، یک سفارش متوقف شده ، پس از عبور از قیمت ، ارزش ماشه را که از قبل توسط سرمایه گذار تصویب می شود ، تجارت از دست می دهد. اینها در صورت اقدام شدید قیمت بسیار مؤثر هستند. یکی دیگر از ابزارهای مؤثر در مدیریت ریسک هنگام شاخص های معاملات ، سفارشات محدود است. از سفارشات محدود برای ورود به تجارت با قیمت خاص بالاتر یا پایین تر از قیمت فعلی بازار و در یک بازه زمانی مشخص استفاده می شود.

سلب مسئولیت

CMC Markets ارائه دهنده خدمات فقط اجرا است. این مطالب (چه نظرات را بیان می کند یا نه) فقط برای اهداف کلی اطلاعات است و شرایط یا اهداف شخصی شما را در نظر نمی گیرد. هیچ چیز در این ماده (یا باید در نظر گرفته شود) مالی ، سرمایه گذاری یا توصیه های دیگری که باید در آن قرار گیرد. هیچ عقیده ای در مورد مطالب ارائه شده توصیه ای توسط CMC Markets یا نویسنده مبنی بر اینکه هرگونه سرمایه گذاری ، امنیت ، معامله یا استراتژی سرمایه گذاری خاص برای هر شخص خاص مناسب است. CMC Markets درباره استراتژی های معاملاتی که توسط نویسنده استفاده می شود ، تأیید یا ارائه نمی دهد. استراتژی های معاملاتی آنها هیچ گونه بازده را تضمین نمی کند و بازارهای CMC مسئولیت هرگونه ضرر و زیان را که ممکن است متحمل شوید ، مستقیم یا غیرمستقیم ، ناشی از هرگونه سرمایه گذاری بر اساس هرگونه اطلاعات موجود در اینجا نیست.

پلت فرم آنلاین قدرتمند ما را با اسکنر تشخیص الگوی ، هشدارهای قیمت و پیوند ماژول تجربه کنید.